Изкуственият интелект се превръща във все по-важен фактор в глобалната конкуренция между водещите икономики. Лидерството на САЩ, амбициите на Китай, стратегическите зависимости и ролята на Европа променят баланса на силите в световната икономика. В своя анализ секторният икономист на Coface Орелиен Дутуа разглежда основните геополитически тенденции, които ще определят развитието на бизнеса в ерата на изкуствения интелект.
В света на технологиите и далеч отвъд него вниманието днес е насочено към данните и изкуствения интелект (ИИ). Развитието в тази област, неговите приложения и очакваното въздействие върху производителността и пазара на труда са сред най-обсъжданите теми. Предвид мащабните инвестиции и огромния потенциал на технологията, изкуственият интелект вече е не само икономически и индустриален фактор, но все по-ясно се превръща и в инструмент на геополитическо влияние.
Като двигател на ускореното развитие на новите технологии, геополитиката променя начина, по който се използват данните и изкуственият интелект. Зад това, което за крайния потребител изглежда като обикновен интерфейс за чат, стоят стотици милиарди долари инвестиции в инфраструктура, все по-сложни финансови структури и вериги за създаване на стойност, концентрирани около ограничен брой водещи световни компании.
Изкуственият интелект вече не е просто въпрос на иновации или производителност. Той се превърна в инструмент на икономическа, индустриална и геополитическа мощ.
Орелиен Дутуа, секторен икономист в Coface.
1 –Толкова непоклатимо ли е лидерството на САЩ?
След американската компания Nvidia, която е най-високо оценената компания в света с пазарна капитализация от 2 трилиона долара, Anthropic и OpenAI вече обявиха планове за първично публично предлагане (IPO) през следващите месеци. Това е значимо развитие, като предстоящото листване на Anthropic се определя единодушно като най-голямото IPO в историята.
Това представлява още едно конкурентно предимство за американските компании в сектора, които в момента формират над 70% от общата стойност на глобалната екосистема на изкуствения интелект. Предимството не се изчерпва само с технологичните компании. САЩ запазват почти монополно положение и по отношение на инфраструктурата, включително сървъри и центрове за данни. В страната са базирани 50% от световния капацитет, а близо 70% от инфраструктурата, която е в процес на изграждане в момента, също се намира там.
Независимо дали говорим за пазарна оценка, инфраструктура или капиталови потоци, лидерството на САЩ е изключително силно. Всичко показва, че тази тенденция ще се задълбочава.
обяснява Орелиен Дутуа, секторен икономист в Coface.
Тази водеща позиция обаче прикрива сериозна индустриална зависимост. САЩ продължават да разчитат в голяма степен на внос на ключово оборудване и компоненти, необходими за развитието на технологиите, свързани с изкуствения интелект. През последните години тази зависимост дори се увеличава. Така се оформя своеобразен парадокс: как една държава може да доминира в дадена технология в такава степен, като същевременно остава зависима от други държави за стратегически компоненти?
В основата на новата технологична геополитика се оформя нов модел, при който една държава може да концентрира стойност, софтуер и капитал, без да контролира всички елементи, необходими за функционирането на технологиите. За компаниите тази фрагментация превръща избора на технологичен доставчик в стратегическо бизнес решение.
В замяна на водещата си позиция в сектора САЩ демонстрират и стратегическа слабост във веригите си за доставки. Колкото по-дълбоко навлизаме във физическите измерения на тази икономика, отвъд самите микрочипове, толкова по-ясно се откроява уязвимостта на страната.
Американците инвестират сериозни средства, за да намалят тези зависимости, но темпът на промяна засега не е достатъчен, за да доведе до реално преразпределение на силите.
отбелязва Орелиен Дутуа.
2 – Технологическата война между Китай и САЩ: кой ще спечели битката за моделите?
Преди осемнадесет месеца моментът на „DeepSeek“ напомни на всички участници в технологичния сектор, че конкуренцията не се изчерпва с надпреварата за разработването на най-мощния езиков модел. Истинското предизвикателство е свързано с баланса между производителност, разходи и условия за внедряване. Това е особено валидно за Китай, който следва различна стратегия. Няколко от водещите китайски модели са с отворен код и могат да бъдат внедрявани извън инфраструктурата на разработчика, в среда, контролирана от самия клиент, включително чрез местен или европейски доставчик на хостинг услуги. Този подход се различава от затворените екосистеми, които обединяват модела, услугата и инфраструктурата в единно решение.
By delivering high-performance models that are more accessible, Chinese players are not necessarily seeking to win the race on their own. They can also prevent their American competitors from turning their technological lead into a global rent and a lever of influence.
Днес въпросът вече не е кой разполага с най-добрите технологични модели, а кой предлага най-доброто съотношение между качество и цена на пазара.
За Китай геополитическият интерес е да ограничи способността на американските компании да превръщат технологичното си предимство в устойчив източник на глобално влияние и икономически ползи. По този начин се намалява и геополитическият лост, с който САЩ биха могли да въздействат върху останалата част от света.
Орелиен Дутуа.
3 – Европа: не е суверенна, но и не е беззащитна
В този нов геополитически и технологичен контекст каква е ролята на Европа? Основните цифрови пазари се движат към модел на олигопол: езиковите модели се възползват от мрежовите ефекти, а облачните услуги от икономиите от мащаба. За всяка компания, която внедрява изкуствен интелект, рискът от зависимост към доставчик е напълно реален. Що се отнася до компонентите и моделите, Европа изостава, което е следствие от по-дълбоки структурни слабости, свързани с регулациите, интеграцията и визията, подчертавани още при приемането на Закона за цифровите пазари (DMA).
Въпреки това, изправена пред технологичните сили на Китай и САЩ, Европа далеч не е безсилна. Тя заема ключови позиции по веригата на стойността, които може да използва много по-ефективно:
- ASML при фотолитографските технологии;
- Zeiss в областта на оптичния контрол и инспекция;
- Spea при електрическите тестове;
- Siltronic в производството на силициеви пластини.
Европа може да разчита и на мащаба на своя пазар, който е вторият по големина в света и би могъл да се превърне в сериозен инструмент за влияние.
Четири ключови въпроса за европейските компании
- От какво съм зависим?
- Колко критична е тази зависимост?
- Какви алтернативи са налични?
- Каква е цената на преминаване от един доставчик към друг?
Едно изискване остава водещо: компаниите не трябва да изостават във внедряването на новите технологии, тъй като именно повишаването на производителността може да възстанови маржовете и конкурентоспособността им.
Данни и изкуствен интелект: време е за реално въздействие, а не само за експерименти
> Ами ако ефективното управление на риска ви помогне да откриете повече възможности за растеж? Изтеглете пълното изследване от местния уебсайт на Coface и се запознайте с Open Advantage – пет ключови стратегии за ускоряване на бизнес растежа.
